empty
31.01.2025 05:23 AM
2023年1月31日EUR/USD匯率概述:歐洲央行和美聯儲令市場失望
This image is no longer relevant

歐元/美元匯率在週三晚上和整個週四持謹慎態度交易。一方面,歐洲中央銀行(ECB)和美國聯邦儲備系統(Fed)會議的結果如預期般準確。另一方面,這些畢竟是央行會議,但市場的反應如同它們只是商業活動指數。之前的文章中,我們曾經警告不要過於匆忙得出結論。在重大事件後,市場總是需要時間來完全消化信息並表現出最終反應。結果證明,昨天並沒有太多需要消化的內容。

如預期般,ECB 降低了基準利率。在新聞發布會上,克里斯汀·拉加德表示,央行準備繼續放鬆貨幣政策,預計通脹到 2025 年將穩定在 2% 左右。她還提到,歐元區的經濟增長非常疲弱,唐納德·特朗普的關稅可能會重新引發通脹。然而,目前 ECB 仍然堅持其明確的政策方針。

Fed 決定不改變關鍵利率,這一點也是預料之中。傑羅姆·鮑威爾指出,經濟表現良好,勞動力市場沒有出現令人擔憂的跡象,而唐納德·特朗普將無法影響 Fed 的決策。我們認為,僅此一點就可能促使美元走強,因為它解決了其中一個最緊迫的問題。儘管美元確實進入了上升趨勢,市場的反應卻相對疲弱。

我們認為,GDP 報告具有重要意義。實際上,市場參與者並不總是注意這些數字,但這不是重點。真正重要的是圍繞特定資產的更廣泛的基本面背景。超過一年以來,我們一直在討論歐洲經濟的疲弱,將其視為歐元下跌的原因之一。

最近我們學到了什麼?德國第四季度 GDP 縮減了 0.2%,而預測為 -0.1%。此外,歐元區經濟在第四季度的增長為 0%,未能達到已經很低調的預期 +0.1%。我們長期以來主張歐元區處於全面停滯狀態,如今連最小的增長預期都無法實現。

因此,我們維持我們的立場:由於歐盟經濟的疲弱且無任何改善跡象,歐元將繼續下跌。此外,ECB 準備將利率降低到不僅僅是 2%(中性水平),甚至可能更低。儘管這一可能性尚未公開討論,但它確實存在。與此同時,美國經濟仍然強勁穩定,Fed 不太可能因唐納德·特朗普的壓力而將利率降至超過 0.5%。這意味著到今年年底,Fed 的利率將至少達到 4%,而 ECB 的利率可能低於 2%。我們看不出有任何歐元升值的理由。

This image is no longer relevant

截至1月31日,EUR/USD貨幣對在過去五個交易日的平均波動率為82個點,屬於「平均」級別。我們預期該貨幣對會在週五於1.0341至1.0505之間波動。較高的線性回歸通道仍然向下,顯示全球的下降趨勢依然完好無損。CCI指標進入超買區後形成看跌背離,隨之展開新一輪下跌。

最近支撐水平:

S1 – 1.0376

S2 – 1.0315

S3 – 1.0254

最近阻力水平:

R1 – 1.0437

R2 – 1.0498

R3 – 1.0559

交易建議:

目前EUR/USD對正在經歷向上的修正性波動。在過去幾個月中,我們一再表達對歐元中期貶值的預期,我們相信這一下降趨勢尚未結束。美聯儲已經暫停了其貨幣政策寬鬆,而歐洲央行則加速了其寬鬆措施。因此,除了純技術性及修正性因素外,沒有中期美元下跌的基本理由。

空頭頭寸仍然有效,目標設定在1.0254和1.0193,但我們需要一個明確的信號來確認當前的修正已經結束。對於依賴「純粹」技術分析的交易者,如果價格在移動平均線之上,可以考慮多頭頭寸,目標設定在1.0498和1.0505。然而,需注意的是,任何向上的波動目前都被視為修正。

插圖說明:

線性回歸通道幫助確定當前趨勢。如果兩個通道對齊,則表明趨勢強勁。

移動平均線(設定:20,0,平滑)定義短期趨勢並指導交易方向。

Murray水平作為運動和修正的目標水平。

波動率水平(紅線)表示根據當前波動率讀數,未來24小時該貨幣對的可能價格區間。

CCI指標:如果它進入超賣區(低於-250)或超買區(高於+250),則表示趨勢即將發生反向逆轉。

Paolo Greco,
Analytical expert of InstaForex
© 2007-2025
选择时间框架
5
分钟
15
分钟
30
分钟
1
小时
4
小时
1
1
通过InstaForex赚取加密货币汇率变动的收益。
下载MetaTrader 4并开启您的第一笔交易。
  • Grand Choice
    Contest by
    InstaForex
    InstaForex always strives to help you
    fulfill your biggest dreams.
    JOIN CONTEST

推荐文章

歐洲央行接近結束降息周期

昨日,歐元在多位歐洲央行官員發表聲明後繼續走強,這些聲明對於未來的貨幣寬鬆措施發出了不一的信號。 根據歐洲央行理事會成員Joachim Nagel的說法,央行正接近一個新的階段,在這個階段,貨幣政策將不再束縛經濟,而未來的決策將依據即時數據做出。

Jakub Novak 10:27 2025-02-26 UTC+2

英鎊/美元匯率概況 – 2月26日:英鎊是進入新一輪下降趨勢還是強勁增長?

週二,英鎊兌美元貨幣對從移動平均線反彈,並再次開始上升。值得注意的是,英鎊的這一增長並沒有顯著的基本面原因。

Paolo Greco 02:18 2025-02-26 UTC+2

歐元/美元匯率概覽——2月26日:由特朗普領導的歐盟與美國對峙

週二,歐元/美元貨幣對繼續以冷靜的方式進行交易。除了幾起小事件外,沒有顯著的基本或宏觀經濟新聞。

Paolo Greco 02:18 2025-02-26 UTC+2

歐元/美元:德國、特朗普與消費者信心指數

歐元/美元的匯率繼續在狹窄的價格範圍內波動,表現出混合動力。在經濟日曆幾乎空白的情況下,交易商保持謹慎。

Irina Manzenko 23:35 2025-02-25 UTC+2

美元無視警訊

歐元在德國議會選舉結果的影響下大幅波動,不確定如何反應。如果出現了一個第六個政黨,僅以微小差距未達到5%的門檻,歐元兌美元可能會劇烈下跌。

Marek Petkovich 22:45 2025-02-25 UTC+2

美國股市擺脫狹窄區間

市場遵循著自然循環:趨勢會導向整固期,而整固期又會引導出新的趨勢。 在2月23日至24日的拋售之前,標普500指數已經連續35個交易日沒有出現1%的下跌,這是自12月以來的最長紀錄。

Marek Petkovich 12:59 2025-02-25 UTC+2

比特幣渴望加密嚴冬

是什麼引發了BTC/USD從歷史高點下跌20%?是白宮政策的不確定性、投資者對特朗普交易的疲憊,還是加密貨幣交易所的欺詐行為? 長期以來,比特幣一直抵禦著強大的逆風,但一旦美國股票指數遭遇兩日拋售,市場的看漲耐心便迅速消失。買家紛紛撤退,不久之後,他們開始大舉撤離。

Marek Petkovich 12:37 2025-02-25 UTC+2

USD/CAD:該貨幣對受多重因素壓力

在亞洲交易時段有所上升後,美元/加元已經停滯,目前在1.4260水平以下交易。 這一下滑是由於美元略微走弱。

Irina Yanina 12:30 2025-02-25 UTC+2

歐盟準備針對特朗普的行動採取反制措施

歐元和英鎊持續承受來自美元的壓力,但市場迄今尚未出現任何顯著的修正。儘管昨日亞洲時段的漲幅很快被抹去,然而在外匯市場中,風險資產的空頭趨勢並未明顯延續。

Jakub Novak 09:27 2025-02-25 UTC+2

市場處於十字路口:值得關注的關鍵因素(黃金價格可能本地下降與原油價格上升)

在市場對唐納·川普致電弗拉基米爾·普京後展開的美俄談判過程作出反應後,投資者的注意力重新轉向美國與多個國家的貿易戰。 起初,市場對美俄關係改善抱有樂觀態度;然而,實際上川普仍然是關鍵決策者,令前景變得不那麼樂觀。

Pati Gani 08:49 2025-02-25 UTC+2
现在无法通话?
提出您的问题,用 在线帮助.
Widget callback
 

Dear visitor,

Your IP address shows that you are currently located in the USA. If you are a resident of the United States, you are prohibited from using the services of InstaFintech Group including online trading, online transfers, deposit/withdrawal of funds, etc.

If you think you are seeing this message by mistake and your location is not the US, kindly proceed to the website. Otherwise, you must leave the website in order to comply with government restrictions.

Why does your IP address show your location as the USA?

  • - you are using a VPN provided by a hosting company based in the United States;
  • - your IP does not have proper WHOIS records;
  • - an error occurred in the WHOIS geolocation database.

Please confirm whether you are a US resident or not by clicking the relevant button below. If you choose the wrong option, being a US resident, you will not be able to open an account with InstaForex anyway.

We are sorry for any inconvenience caused by this message.