Jeudi, la paire EUR/USD s'est consolidée au-dessus de la zone de résistance de 1,0785–1,0797 et a poursuivi son mouvement haussier vers le prochain niveau correctif de 23,6 %–1,0843. Les baissiers quittent à nouveau le marché en raison du manque de soutien informationnel en provenance des États-Unis cette semaine. Même le jour de l'Indépendance, le dollar américain était sous pression. Un rebond depuis le niveau de 1,0843 favorisera le dollar américain et entraînera une baisse vers la zone de 1,0785–1,0797. Le maintien de la paire au-dessus de 1,0843 permettra une croissance supplémentaire vers le prochain niveau de Fibonacci de 0,0 %–1,0917.

La situation des vagues s'est compliquée cette semaine. Une nouvelle vague haussière a dépassé le sommet de la vague précédente, tandis que la dernière vague baissière complétée n'a pas réussi à casser le creux de la vague précédente. Ainsi, il y a eu deux signes d'un renversement de tendance de "baissière" à "haussière". Au début, le sommet du 18 juin n'a été dépassé que de quelques points, ce qui a soulevé des doutes quant à la capacité des haussiers à former une tendance. Cependant, cette semaine, ils ont reçu un soutien informatif significatif, ce qui a conduit à une percée plus confiante du sommet.

Il n'y avait pas de fond d'actualité jeudi. En Amérique, c'était le jour de l'indépendance, une fête sans trading. Néanmoins, dans le reste du monde, il n'y avait pas de jour férié, et les traders ont profité de la situation pour pousser la paire plus haut. Le fond informatif a permis aux haussiers de continuer leurs attaques. Cette semaine, le dollar a été déçu par les indices d'activité économique de l'ISM et le rapport ADP. Mardi, Jerome Powell a maintenu une position "faucon", mais les traders ont prêté plus d'attention aux données économiques plutôt qu'aux pensées de Powell sur "quand le relâchement de la politique monétaire débutera". Franchement, retarder le début du relâchement de la politique monétaire par la Fed aurait pu aider les baissiers et le dollar, mais comme nous pouvons le voir, le marché a une vision différente. Les rapports faibles des États-Unis ont actuellement plus de poids.

Sur le graphique de 4 heures, la paire a effectué un nouveau renversement en faveur de l'euro après avoir formé une nouvelle divergence haussière sur l'indicateur CCI et rebondi depuis le niveau correctif de 61,8 %–1,0714. Hier, la paire s'est consolidée au-dessus du niveau Fibonacci de 50,0 %–1,0794, permettant une croissance continue vers le prochain niveau correctif de 38,2 %–1,0876. Il n'y a pas de divergences émergentes sur aucun indicateur aujourd'hui.

Rapport sur les engagements des traders (COT) :

Au cours de la dernière semaine de rapport, les spéculateurs ont fermé 4 094 positions longues et ouvert 12 288 positions courtes. Le sentiment du groupe « Non-commercial » est devenu baissier il y a quelques semaines et se renforce actuellement. Le nombre total de positions longues détenues par les spéculateurs est maintenant de 167 mille, tandis que le nombre de positions courtes est de 175 mille.

La situation continuera à évoluer en faveur des baissiers. Je ne vois aucune raison à long terme d'acheter l'euro, car la BCE a commencé à assouplir sa politique monétaire, ce qui réduira les rendements des dépôts bancaires et des obligations d'État. Aux États-Unis, ces rendements resteront élevés pendant encore plusieurs mois, rendant le dollar plus attractif pour les investisseurs. La baisse potentielle de l'euro, même selon les rapports COT, semble significative. Actuellement, le nombre de positions courtes parmi les acteurs professionnels est en augmentation.

Calendrier des nouvelles pour les États-Unis et la zone euro :

• Zone euro - Changement des ventes au détail (09-00 UTC).
• États-Unis - Changement de l'emploi non-agricole (12-30 UTC).
• États-Unis - Changement du taux de chômage (12-30 UTC).
• États-Unis - Changement du niveau des salaires (12-30 UTC).
• Zone euro - Discours de Christine Lagarde, Présidente de la BCE (17-15 UTC).

Le calendrier des événements économiques du 5 juillet comprend de nombreux rapports et événements importants, parmi lesquels je souligne les rapports sur le chômage et les emplois non-agricoles aux États-Unis. Le contexte informationnel aura un fort impact sur le sentiment des traders aujourd'hui.

Prévisions pour EUR/USD et conseils de trading :

Les ventes de la paire sont désormais possibles en cas de consolidation sur le graphique horaire en dessous de la zone de 1.0785–1.0797 avec des objectifs de 1.0760 et 1.0722. Les achats étaient possibles en clôture au-dessus de la zone spécifiée avec un objectif de 1.0843. Actuellement, ceux-ci peuvent être gardés ouverts. Les rapports américains d'aujourd'hui peuvent provoquer un changement brusque du sentiment du marché.

Les grilles de niveaux de Fibonacci sont construites de 1.0602 à 1.0917 sur le graphique horaire et de 1.0450 à 1.1139 sur le graphique de 4 heures.